Слайд 2
![IPO - Initial Public Offering – первичное публичное размещение акций.](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-1.jpg)
IPO - Initial Public Offering –
первичное публичное размещение акций.
Слайд 3
![Основные цели проведения IPO: Привлечение инвестиций, которые не нужно возвращать](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-2.jpg)
Основные цели проведения IPO:
Привлечение инвестиций, которые не нужно возвращать
Получение рыночной оценки
бизнеса, повышение его ликвидности
Часть стратегии развития бизнеса
Защита от возможного поглощения
Повышение капитализации компании
Слайд 4
![Этапы проведения IPO Самый важный этап - Подготовка компании к](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-3.jpg)
Этапы проведения IPO
Самый важный этап -
Подготовка компании к IPO
Длительность – не менее года (минимум)
На данном этапе зачастую определяется цель
Определяется стратегия и стоимость
Слайд 5
![Этапы проведения IPO Подготовительные меры: Корпоративный и финансовый аудит Перевод](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-4.jpg)
Этапы проведения IPO
Подготовительные меры:
Корпоративный и финансовый аудит
Перевод бухгалтерской отчетности на МСФО
Работа
с системой корпоративного управления
Выработка условий размещения (исходя из стратегии, целей, возможностей)
Слайд 6
![Этапы проведения IPO Подготовительные меры: Подбор участников выпуска (организатор выпуска,](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-5.jpg)
Этапы проведения IPO
Подготовительные меры:
Подбор участников выпуска (организатор выпуска, организатор торговли, финансовый
консультант, юридический консультант и т.д.)
Подготовка информационного меморандума
Разработка PR – стратегии
Создание публичной кредитной истории
Слайд 7
![Этапы проведения IPO 2. Принятие решения о размещении дополнительных акций](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-6.jpg)
Этапы проведения IPO
2. Принятие решения о размещении дополнительных акций
Решение принимается общим
собранием акционеров или советом директоров
Слайд 8
![Этапы проведения IPO 3. Подготовка и утверждение эмиссионных документов Решение](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-7.jpg)
Этапы проведения IPO
3. Подготовка и утверждение эмиссионных документов
Решение о дополнительном
выпуске акций, проспект ценных бумаг подлежат утверждению советом директоров
Слайд 9
![Этапы проведения IPO 4. Государственная регистрация дополнительного выпуска акций Компетенция](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-8.jpg)
Этапы проведения IPO
4. Государственная регистрация дополнительного выпуска акций
Компетенция ФСФР России (c
1 -09-15 ЦБ РФ Мегарегулятор)
Подача документов - в течение 3 месяцев с даты утверждения решения о выпуске и 1 месяца с даты утверждения проспекта ценных бумаг
Рассмотрение - в течение 30 дней
Слайд 10
![Этапы проведения IPO 5. Размещение акций Осуществляется у организатора торговли (на бирже)](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-9.jpg)
Этапы проведения IPO
5. Размещение акций
Осуществляется у организатора торговли (на бирже)
Слайд 11
![Этапы проведения IPO 6. Государственная регистрация отчета об итогах выпуска](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-10.jpg)
Этапы проведения IPO
6. Государственная регистрация отчета об итогах выпуска акций /
Представление уведомления об итогах выпуска акций
Составляется по итогам размещения и представляется в ЦБ России
Слайд 12
![Этапы проведения IPO Каждый этап проведения IPO сопровождается раскрытием информации](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-11.jpg)
Этапы проведения IPO
Каждый этап проведения IPO сопровождается раскрытием информации
Слайд 13
![Правовые особенности IPO Предоставление преимущественного права акционерам (возможность сокращенного срока)](/_ipx/f_webp&q_80&fit_contain&s_1440x1080/imagesDir/jpg/169759/slide-12.jpg)
Правовые особенности IPO
Предоставление преимущественного права акционерам (возможность сокращенного срока)
Цена размещения акций
может быть определена после преимущественного права.
Возможность уведомления об итогах выпуска вместо регистрации отчета